Eğilim Çizgileri

Eğilim Çizgileri Nedir?

Eğilim çizgileri geçmişte yer alan fiyat seviyeleri üzerine çizilmiş olup piyasanın nereye gideceğine dair genel bilgi ve destekle direnç seviyeleri hakkında bilgi veren çizgilerdir. Eğilim çizgileri genelde kişisel bir değerlendirme yansıtır. Bir eğilim çizgisi ne kadar düzse o eğilim çizgisinin doğruluk oranı o kadar yüksektir. Yükselen bir eğilimin çizgisi grafikteki izafi dip (taban) noktalarını birbirine bağlar. Daha uzun bir zaman dilimini kapsayan yükselen bir eğilim çizgisi piyasanın tersine dönmesine zemin hazırlamaktadır. Aynı şekilde belirli bir sure devam eden, grafikteki tepe (tavan) noktalarını birbirine bağlayan düşen bir eğilim çizgisi piyasanın yakında yükseleceğini göstermektedir. Bir grafikte her hangi iki tepe (tavan) veya dip (taban) noktası üzerinden çizilen bir çizgi piyasanın bir eğilime geçeceğine dair bir ipucudur. Bu tür çizgiler, eğilimi teyit edecek destek veya direnç noktalarının nerede olması gerektiğini tespit etmek için kullanılabilir. Bir eğilim çizgisi ne kadar çok tepe (tavan) veya dip (taban) noktasından geçerse piyasanın yakında tersine tepeceği de o kadar muhtemeldir. Bir eğilim çizgisinin üzerinde mesela 4 – 5 nokta bulunursa piyasanın yakında ani bir hareketle tersine dönmesi (yükselen bir eğilimden sonra birden düşüşe veya alçalan bir eğilimden sonra birden yükselişe geçmesi) pek muhtemeldir. En İyi Eğilim Çizgisi Hangisidir? Bir grafikte üç noktanın tamamıyla aynı çizginin üzerinde olması pek nadir bir olaydır. Normalde tepe (tavan) veya dip (taban) noktaları bir çizginin hafif üstünde veya altında bulunur. Eğilim çizgileri işte bu yüzden bilimden ziyade bir sanata benzer. Farklı yatırımcılar aynı grafik üzerinde farklı eğilim çizgileri çizebilir. Bazen de zamanın ve dolayısıyla piyasadaki gelişmelerin devam etmesiyle yeni çikan tepe (tavan) veya dip (taban) noktalarının ortaya çikmasıyla daha önce çizilmiş olan bir eğilim çizgisinin gözden geçirilmesi gerekli olabilir. Tespit edilmiş olan bir eğilim çizgisi üç veya daha fazla noktaları birbirine bağlarsa veya çok yakınlarından geçerse bile her zaman esnek olup mevcut eğilim çizgileri gözden geçirerek gerektiğinde tekrar çizmek gerekir.

Tepe/Dip veya Kapanış/Açılıs veya Tavan/Taban Eğilim çizgilerinin tepe (tavan) ve dip (taban) noktaları üzerinden çizilmesiyle kapanış ve açılış fiyat noktalarının üzerinden çizilmesi farklı yorumlara yol açabilir. Mesela mum grafiklerinde çizgiler mumların gövde uçları üzerinden veya fitil uçları üzerinden çizilebilir.

Piyasa hakkında belirleyici bilgiye ulaşmak için kapanış fiyatları, gün içerisindeki en yüksek ve en düşük fiyatlardan daha önemlidir. Bu yüzden eğilim çizgilerini mumların fitil uçlarından ziyade mum gövdelerinin uçlarından çizmeye özen göstermekte fayda var. Bu şekilde çizilmiş olan bir eğilim çizgisinin gün içerisinde ani ve kısa bir çıkış tarafından geçilmesi söz konusu eğilim çizgisinin geçerliliğini illaki iptal etmez. Ancak, kapanış ucu bir eğilim çizgisinin altında kalan bir mum daha ciddi anlam taşıyabilir.

Trendlerin eğilimi

İngilizce’de “trend” denilen eğilim, piyasanın genel bir yönünü ifade eder. Dow teorisine göre eğilimlerin çoğu üç dönemden ibarettir: oluşum, kamunun iştirakı ve dağılım. Profesyonel ve geniş bilgiyle donanmış yatırımcılar eğilimin tespit edilmesi henüz kolay olmadığı oluşum dönemdinde alım veya satış yapar. Öneğin; bilgili yatırımcılar mevcut aşağıya bir eğilimin yakında biteceğini fark ettikleri zaman alım yapmaya başlar.

Kamu iştirak, eğilimi takip eden geniş kitlelerin piyasaya girip eğilim doğrultusunda alım veya satış yapmasını kasteder. Bu dönem, fiyatların hızlı yükselmeye veya düşmeye başladığı zaman başlar.

Haberler bu eğilime destek vermeye başladığı ve kamu iştirakların daha da yoğunlaşmasıyla piyasadaki spekülatif hacim iyice şiştiği zaman eğilimin dağılım dönemi başlayacaktır. Piyasaları iyi anlayan bilgili yatırımcı geniş kitleler eğilimin sona ereceğini keşfetmeden bu noktada hemen satar (veya alır).

Bir eğilim, tersine döneceğine dair kesin sinyal verene kadar bu eğilimin devam edeceği kabul edilmektedir.

Bu teori, bir cisimin hareketi dışarıdan gelecek bir güç olmadığı müddetçe aynı yönüne devam eder diye bildiğimiz fizik kanununu yansıtır. Aynı şekilde FOREX piyasalarında bir eğilim, teknik analiz ve hatta temel analizle tespit edilebilecek farklı bir etken olmadığı müddetçe aynı yönde devam eder. Bir eğilimin tersine döneceğine dair işaretler ve yatırımcının bu durumdan nasıl faydalanacağı hakkında sonraki bölümlerde bilgi vereceğiz.

Eğilimli Piyasalarda Yatırım

Bir eğilimin varolması izafi üst ve alt noktaların (tepe ve dip ya da tavan ve taban noktalarının) oluşmasına dayanır. Her biri bir öncekinden daha yüksek olan, birbirini takip eden iki izafi tavan noktası ve her biri bir öncekinden daha yüksek olan, birbirini takip eden iki izafi taban noktası bir eğilimin oluşmasına işaret olarak kabul edilir. Üçüncü izafi bir tavan noktası bu eğilimi teyit eder.
Aşağıdaki grafik yükselen bir EUR/USD eğilimini gösterir:

Oluşmaya başlayan bir eğilimin devam etmesi, bir öncekinden daha yüksek bir fiyata ulaşmayı başaran, birbirini takip eden yarışlara bağlıdır. Yatırımcılar izafi taban noktası zamanında alım yapıp eğilimin devamından yararlanabilir. Yükselen bir eğilim izafi bir taban noktası oluşturursa fakat bir dahaki çıkış bir önceki seviyeyi geçmezse bu eğilim şüpheye düşer. Böyle bir noktada birbirinden daha düşük seviyeli taban noktası eğilimin tersine döndüğünü gösterir. Ancak piyasanın, hemen hemen eşit aralıklarlı iki fiyat seviyesinin arasında bir müddet yerinde sayması daha muhtemeldir.

Kararsız ve Konsolide Piyasalar

Piyasalar her zaman eğilimler şeklinde hareket etmez; bir çok zaman yerine oturmuş tavan ve taban çizgilerinin arasında gidip gelir. Yükselen veya açlalan bir eğilimin mevcut olmadığı piyasalara bazen de “sideway trend” (yan eğilim) denilir. Kısa vadeli bir eğilim söz konusu olduğu zaman piyasaların Kararsız veya konsolide olduğu söylenir. “Sideway Trend”i aşağıdaki grafikte görebilirsiniz:

Destek ve Direnç

Destek ve direnç nedir?

Destek seviyeleri, alıcıların kuvvetli olduğu veya kuvvetli olacağa benzediği fiyatlardır = piyasa yükselecektir.
Direnç seviyeleri, satıcıların kuvvetli olduğu veya kuvvetli olacağa benzediği fiyatlardır = piyasa düşecektir.

Destek

Alıcıların genelde kuvvetli olacağı için destek seviyeleri piyasaya bir “taban” sağlar. Piyasalar güçlü bir destek seviyesine düştüğü zaman yatırımcı, alıcıların piyasaya çıkıp alımlarıyla fiyatları yükselteceklerini veya en azından fiyatların artık düşmeyeceğini tahmin eder.
Destek seviyeleri alıcıların kuvvetli olacağı beklenen fiyatlar olduğundan dolayı destek seviyesi altına düşen bir fiyat piyasa için bir sinyaldır. Bu sinyal, satış baskısının daha önceden düşünüldüğünden daha fazla (veya alım baskısının daha az) olduğunu gösterir ve bu durum bir çok zaman daha çok yatırımcıları uzun pozisyonlarını satıp kısa pozisyon almaya yönlendirir.

Direnç

Direnç seviyeleri, piyasalara tavan oluşturarak destek seviyelerinin tersine bir anlama sahip. Fiyat kuvvetli bir direnç seviyesine yükseldiği zaman satıcıların yoğun bir şekilde piyasada işlem yapacağı tahmin edilebilir ve yoğun satışlar fiyat seviyesini düşürebilir. Dirençler short pozisyon tutanlar için bir emniyet ağı işlevini yerine getirir ve yalancı çıkış anında alım yapmayı hedefleyen plana çağırır.

Bir fiyatın direnç seviyesini kırması (geçmesi) bir çok zaman büyük sayıda stop emri’nin gerçekleşmesine ve böylece fiyatın daha da yükselmesine neden olur. Bir çok zaman direnç seviyesi ne kadar kuvvetliyse işleme konulan stop emir’lerinin sayısı o kadar büyük ve direnç seviyesinin üstüne fırlama hareketi o kadar büyük olur.

Ancak maalesef, her fırlama gerçek bir fırlama değildir. Sırf direnç seviyesinin üstünde satış gerçekleştirmek için bir çok yatırımcının stop emri koyduğunu bilen büyük kurumsal yatırımcılar bu stop emirlerinin devreye girmesini sağlamak için fiyat seviyesini geçici ve suni olarak yükseltirler. Arkasında gerçek bir alım gücünün bulunmadığı böyle bir çıkışın direnç seviyesine gerilemesi muhtemeldir. Bu tür yalancı hareketlerin tersi destek seviyelerinde de olabilir.

Grafik Çeşitleri

Grafik Çeşitleri

Teknik analiz yapmak istediğimizde en önemli aracımız olan grafikleri çok iyi tanımamız gerektiği gerçeğiyle karşılaşırız.

İyi bir analiz için grafiklerin doğru okunması gerekmektedir.Grafikler 3 farklı şekilde yansırlar ekranımıza;
1-Çizgi Grafikler
2-Bar Grafikler
3-Mum Grafikler

——————————–
1-Çizgi Grafikler:

Çizgi grafikler açılış ve kapanış fiyatlarının birleştirilmesiyle oluşturulan grafiklerdir.

2-Bar Grafikler:

Bar grafiklerde barlar üzerinde açılış ve kapanış fiyatlarını takip edebilir ve en yüksek ile en düşük fiyatlarıda görebilirsiniz.

3- Mum Grafikler

Mum Grafiklerden güzel ve anlaşılır bilgiyi veren grafiklerdir. Bar grafikler gibi açılış, kapanış ve en düşük ile en yüksek fiyatları yansıtırlar fakat görüntü itibariyle daha anlaşılırdırlar.

Teknik Analiz

Teknik analiz, mevcut göstergelerden yararlanılarak geçmiş döneme ait piyasa hareketlerini inceleyen, bu incelemelerin sonucunda geleceğe yönelik fiyat tahmini yapılmasını sağlayan analiz yöntemidir. Elbette yalnızca teknik analiz kullanılarak işlem yapmak risklidir, ancak manipule edilemeyen büyük hacimli piyasalarda teknik analizin önemi büyüktür.

Teknik analiz geçmişte gerçekleşen tüm hareketlilikleri referans kabul ederek gelecekte tekrar edeceğini ve belirli bir algoritmik düzende devam edeceğini öngörür. Günümüzde bilgi teknolojilerinin gelişimi teknik analizi oldukça kolaylaştırsa da bazı çevreler tarafından teknik analizin bilimsel olmadığı ve falcılıktan ibaret olduğu düşünülmektedir. Birçok ekonomist, yatırımcı ve analist teknik analizi profesyonel olarak kullanmaktadırlar.

Bir çok trader fiyat hareketlerini tahmin edebilmek için teknik analiz kullanır ve bu analizleri kullanan herkes aynı sonuçlara ulaşır, buradan yola çıkarak teknik analizin öngördüğü tahmin edilen fiyatların büyük bir psikolojik etken oluşturduğunu anlayabiliriz.

Gelecekte ne olacağını teknik analiz ile belirleyebilmemiz imkansızdır, ancak bize yüksek olasılıklarla neler olabileceğinin işaretlerini verir.

Öncelikle destek ve direnç ve grafiklerin okunması gibi temel kavramların öğrenilmesinin gerektiği teknik analizde, ardından Formasyonlar, Trendler, Fibonacci Analizi, Göstergeler, ve göstergelerin yorumlanması gibi önemli konuların incelenmesi ve uygulamalı olarak yapılması gerekmektedir.

Direk fiyat hareketine ve oluşumuna yönelen bu analiz yönteminin en iyi kullanım şekli temel analiz ile sentezlenmesidir. Doğru yapılan temel analiz, isabetli bir teknik analiz ile birleştirilirse gerçek başarıyı getirir.

Tüm temel analiz kavramlarının yer aldığı eğitimlerimizde, canlı ve birebir uygulamalar yapılmakta ve katılımcıların hızlı ve kolay olarak anlayabileceği teknikler kullanılmaktadır. Bu noktadan sonra forex işlemlerinde ki başarının en önemli etkenlerinden biri olan temel analiz ve teknik analiz sentezi konusu üzerinde durulmaktadır.